Факторинг с регрессом

Факторинг с регрессом Евгений Маляр # Факторинг Факторинг с регрессом

Регрессом в данном случае называется возврат права требования задолженности.

  • Что такое факторинг и регресс
  • Прямой и реверсивный факторинг с регрессом и без него
  • Интересы фактора
  • Особенности регрессного и безрегрессного факторинга
  • Заключение

Услуга факторинга – востребованный банковский продукт. По своей сути она представляет собой разновидность кредитования, но имеет при этом ряд существенных особенностей. К тому же факторинг, как известно из экономической литературы, бывает двух типов – с правом регресса и без него. О том, чем они отличаются, будет рассказано в этой статье.

Что такое факторинг и регресс

В обычной сделке купли-продажи участвуют два лица. Продавец хочет получить деньги за свой товар как можно быстрее, а лучше по предоплате, но покупатель не всегда может или желает выполнять это требование. Тогда привлекается третья сторона, называемая фактором или финансовым агентом, и помогает разрешить возникающее противоречие. Это и есть услуга факторинга.

Факторинг с регрессом

В результате происходит переход права требования задолженности от кредитора к фактору. Иными словами, покупатель знает, что за полученный продукт продавец уже получил средства, а ему предстоит расчет с другим лицом. В этом случае факторинг называется раскрытым.

Возможен и другой вариант, при котором продавец не уведомляет покупателя о своей договоренности с фактором. Денежные средства он уже получил на свой счет от финансового агента. Когда они поступают на его счет повторно (на этот раз от покупателя), они переводятся фактору. Это нераскрытый факторинг.

Теперь пора вспомнить о риске, так как он сопровождает все финансовые операции. В данном случае он состоит в возможном отказе покупателя оплатить полученный продукт или его неспособности сделать это.

Необходимо определение понятия «регресс». Факторинг – это чаще всего переход права требования. Регресс – возможность возврата этого права от фактора к продавцу.

Прямой и реверсивный факторинг с регрессом и без него

Представляется очевидным, что поставщики должны отдавать предпочтение договору факторинга без регресса. На первый взгляд, именно такое положение для них наиболее выгодно: товар отгружен, деньги получены, а рассчитается покупатель или нет – забота банка-фактора. Отчасти эти рассуждения верны, но только в самом упрощенном понимании.

Чаще инициатором факторинга выступает продавец. Однако есть ситуации обратные, то есть реверсивные, когда к финансовому агенту обращается другая сторона сделки – покупатель. Его мотивация может быть различной:

  • Поставщик твердо стоит на предоплате, отсрочки не дает, а продукт крайне необходим. Подобная ситуация особенно актуальна, если продавец занимает на рынке монопольное положение.
  • Отсрочка возможна, но по предоплате стоимость товара значительно ниже. После подсчетов продавец приходит к выводу о том, что ему выгоднее оплатить услуги фактора, чем терять эту разницу.
  • Товар характеризуется сезонностью сбыта, время дороже денег, а кредит оформлять слишком долго.
  • Появился редкий конечный потребитель очень дорогого товара, на закупку которого у продавца не хватает оборотных средств.
  • Поставщиков слишком много, и фактор готов систематизировать расчеты с ними.
  • Возникли другие ситуации, предусмотреть которые трудно.

Факторинг с регрессом

Итак, реверсивный факторинг имеет право на существование. Кроме этого, он подлежит классификации по нижеприведенным категориям.

Реверсивный (закупочный) факторинг без регресса. Фактор оплачивает полученный покупателем продукт и берет на себя риски неоплаты.

В принципе, для финансового агента в данном случае неважно, кто к нему обратился – дебитор или кредитор.

Как прямой, так и реверсивный факторинг без права регресса – операция рискованная, что повышает цену услуги, выраженную в проценте от суммы закупки.

Реальный и консенсуальный типы факторинга различаются моментом возникновения долговых обязательств. Это деление действует независимо от того, какова схема сделки (прямая или реверсивная). При реальном факторинге клиент (продавец или покупатель) предоставляет фактору приходно-расходную документацию на уже отгруженный (принятый) товар или акты об оказанной услуге.

Консенсуальная сделка только планируется, но уже известна ее сумма (иначе вести предварительные переговоры с фактором невозможно).

Договор факторинга с регрессом содержит условия, при которых финансовый агент (фактор) при определенных обстоятельствах (критическом превышении сроков оплаты или отказа в ней) имеет право требовать от кредитора (продавца) назад свои деньги. Реверсивный вариант такой сделки трудно описать, так как клиент, он же покупатель, является единственным дебитором, то есть должником. Возвращать право требования просто некому – в любом случае оплатить поставку должен получатель продукта.

Интересы фактора

В большинстве случаев финансовый агент берет на себя риски невозврата средств. Даже в случаях, когда условием договора предусмотрена возможность регресса, существует вероятность длительных разбирательств, в том числе и судебных, особенно если платежеспособность продавца ограничена.

Имеет значение и возможное время, которое, как всем известно – тоже деньги, причем в финансовом мире – в буквальном смысле. Каждый день задержки возврата средств означает снижение показателя ликвидности, а, следовательно, потери.

Снижения степени риска факторинговые компании достигают несколькими методами:

  • Тщательный выбор клиентов. Фирмы-продавцы и покупатели скрупулезно проверяются на предмет добросовестной репутации и финансовой надежности.
  • Повышенный процент оплаты услуги в случаях, вызывающих колебания.
  • Выплата суммы операции траншами (от 60 до 95% счета), с последующим пересчетом комиссии.

Факторинг с регрессом

При всей сходности факторинга с товарным кредитованием, между этими понятиями есть существенные различия:

  • отсутствие материального обеспечения (залога);
  • упрощенный подход к пакету документов;
  • сокращенное время принятия решения.

При правильной организации работы факторинговых компаний, их риски минимальны. Подавляющее большинство клиентов добросовестно выполняют свои обязательства. В затруднительных случаях дебиторам предоставляется дополнительный период до двух месяцев.

Особенности регрессного и безрегрессного факторинга

Разница между двумя основными видами факторинга очевидна. Прописанное в договоре условие регресса означает возможность финансового агента требовать возврата своих средств у продавца. Однако есть и другие отличия, сведенные для удобства в таблицу:

Виды факторинга/признак различия Безрегрессный Регрессивный
Клиентура Проверенная Новая
Порядок расчета Кредитор платит после уплаты задолженности дебитором Дебитор рассчитывается непосредственно с фактором
Действия фактора в случае неуплаты Задолженность взыскивается с дебитора Задолженность взыскивается с кредитора
Достоинства Надежность, невысокие требования к пакету документов Относительно низкая комиссия, обилие предложений от факторов
Недостатки Дефицит предложения услуги Кредитор рискует получить безнадежную задолженность

Заключение

Виды услуги факторинга характеризуются множеством различий, главным из которых является право регресса.

Регрессом называется возврат права требования задолженности. Каждый из видов факторинга сопряжен с рисками и имеет свои достоинства и недостатки.

Факторинг с регрессом и без регресса: отличия

Факторинг с регрессом или без регресса – какой вид финансирования выбрать и в чем разница? В предыдущей статье мы разобрали понятие факторинга, схему его работы и основные виды. Теперь поговорим более подробно о различиях между факторингом с регрессом и без регресса.

Факторинг – это удобный инструмент, который используют многие компании для пополнения оборотных средств. Но как быть, если дебитор отказывается платить или становится банкротом? Кто в этом случае несет риск возмещения издержек? Именно в ответе на эти вопросы и заключается разница между двумя видами факторинговых договоров. Подробности – в этой статье.

Что такое регресс в факторинге

Факторинг с регрессом

Как мы знаем, заключая договор факторинга, продавец переуступает право требования дебиторской задолженности фактору. Далее специалисты факторинговой компании работают с задолженностью, выполняя следующие функции:

  • напоминание дебитору о сроке погашения долга;
  • отслеживание просроченной дебиторской задолженности;
  • взыскание долга самостоятельно или с помощью специализированных организаций и др.

В ряде случае, например, если дебитор становится банкротом, взыскание долга становится невозможным. К сожалению, такое иногда происходит, несмотря на то, что фактор проверяет финансовую деятельность как поставщика, так и покупателя. Если покупатель не может оплатить задолженность, фактор взыскивает сумму выданного ранее финансирования с поставщика.

Итак, регресс (от англ. regress – возвращение) в факторинге – это возможность обратного требования о возврате ранее выданной суммы. Таким образом, в регрессном факторинге продавец несет риск невозврата долга за отгруженные товары.

Особенности регрессного факторинга

Итак, основной особенностью регрессивного факторинга является то, что риск невозврата долга не переходит к фактору, а остается на поставщике товара. Чем еще характеризуется этот вид финансирования:

  • более низкий размер комиссии по сравнению с безрегрессовым видом;
  • объем финансирования при факторинге с правом регресса может достигать 90% от суммы поставки;
  • управление дебиторской задолженностью осуществляется фактором, который ведет учет долга, информирует о наличии просроченных сумм, а также оказывает другие информационные услуги, в частности – мониторинг деятельности покупателя;
  • риски продавца подлежат страхованию. В качестве страховщика может выступать дочерняя компания банка-фактора или сторонняя страховая организация.
Читайте также:  Претензия на возврат денежных средств, образец

  Модель пересекающихся поколений

Иногда возникает ситуация, когда за финансированием обращается не поставщик товара, а покупатель. Такой вид факторинга называется реверсивным. При этом все условия факторинговой сделки сохраняются.

Реверсивный, или закупочный факторинг, используется в случаях, когда в сделке больше заинтересован покупатель. К примеру, поставщик предоставляет выгодные цены, но не соглашается на отсрочку. Или покупатель работает с большим количеством поставщиков и нуждается в управлении кредиторской задолженностью, грамотном распределении платежей в целях минимизации расходов.

Простыми словами, реверсивный факторинг с регрессом или без регресса предполагает те же условия, что и прямой факторинговый договор.

Особенности факторинга без регресса

Факторинг с регрессом

Заключая договор факторинга без регресса, поставщик фактически «продает» свою дебиторскую задолженность фактору и не имеет права требовать оплаты долга от покупателя. Фактор, в свою очередь, в случае возникновения проблем с возвратом долга, не сможет предъявить требования к поставщику. Таким образом, при безрегрессном факторинге риск неуплаты долга полностью переходит к фактору.

Кроме того, данный финансовый инструмент имеет отличительные особенности:

  • объем финансирования в пределах 60-70%;
  • повышенная ставка комиссионного вознаграждения;
  • остаток задолженности дебитора (30-40%) перечисляется продавцу после полного погашения стоимости поставки;
  • углубленный мониторинг финансового состояния дебитора.

Кому подойдет факторинг с регрессом и без

Факторинг с регрессом

Факторинг с правом регресса и без права регресса используют торговые компании, работающие с отсрочкой платежа. Однако следует выделить, в каких случаях будет предпочтительнее выбрать тот или иной вид финансирования.

Факторинг с регрессом – это удобный инструмент, если:

  1. Вы уверены в контрагенте. Например, у вас есть финансовая служба, которая сможет запросить у потенциального покупателя финансовую отчетность, самостоятельно провести анализ платежеспособности, оценить риски и т.д.
  2. Компания испытывает существенный недостаток оборотных средств.
  3. Вы планируете сотрудничать с покупателем на постоянной основе.

Факторинг без права регресса подходит для компаний, которые:

  1. Не могут самостоятельно проверить платежеспособность контрагента и контролировать дебиторскую задолженность.
  2. Поставляют товары в другие регионы.
  3. Планируют краткосрочное сотрудничество или разовые сделки.

  Стартовый капитал — что это и как его заработать

Отличия регрессного и безрегрессного факторинга (сравнительная таблица)

Сформулируем отличия регрессного и безрегрессного факторинга в таблице.

КритерийФакторинг с регрессомФакторинг без регресса
Объем финансирования 80-90% 60-70%
Выбор контрагента Все клиенты Требуется одобрение фактора
Кто несет риск неуплаты долга Поставщик Фактор
Преимущества Минимальный объем документов, быстрое рассмотрение заявки, низкий размер комиссии Отсутствие рисков для поставщика, углубленный мониторинг контрагента
Недостатки В случае неоплаты поставки риск несет продавец Ограничения при выборе контрагента, повышенная комиссия

Пример влияния регресса на факторинг

Факторинг с регрессом

Рассмотрим пример открытого факторинга с регрессом и рассчитаем убытки поставщика при неуплате долга клиентом.

ООО «ГрандТрейд» занимается оптовыми поставками продуктов питания. 1 марта компания заключила договор с ООО «Мир Продуктов» на поставку товаров на сумму  1 500 000 руб. (20 000 $ или 580 000 грн.). Отгрузка была произведена в тот же день. Отсрочка по договору составляет 90 календарных дней. Таким образом, срок оплаты наступает 29 мая.

10 марта ООО «ГрандТрейд» заключает договор на факторинг с банком «ТрастИнвестБанк». Третьей стороной договора является ООО «Мир Продуктов».

12 марта банк перечисляет на счет поставщика сумму в размере  1 350 000 руб. (18 000 $ или 522 000 грн.), что составляет 90% от стоимости поставки. Комиссия фактора за период финансирования составила  29 250 руб. (390 $ или 11 310 грн.) (ставка 10% годовых).

29 мая покупатель не перевел задолженность на счет фактора. Банком было выставлено требование о погашении долга, однако ООО «Мир Продуктов» объявил о начале процедуры банкротства.

31 мая «ТрастИнвестБанк» выставил в адрес ООО «ГрандТрейд» требование о погашении задолженности в сумме  1 350 000 руб. (18 000 $ или 522 000 грн.), которое было удовлетворено в недельный срок.

Таким образом, убыток поставщика составил: 20000+390= 1 529 250 руб. (20 390 $ или 591 310 грн.).

Теперь представим ситуацию, если бы данная сделка заключалась без участия фактора. Тогда сумма убытка была бы меньше на размер комиссии, и составила бы  1 500 000 руб. (20 000 $ или 580 000 грн.).

Однако за период с 12 марта по 29 мая (79 календарных дней) продавец товара пользовался средствами фактора, что позволило закупить другую партию товара и получить прибыль, а также рассчитаться за аренду склада и выплатить заработную плату работникам.

Иными словами, можно считать, что ООО «ГрандТрейд» получило от банка краткосрочный кредит на пополнение оборотных средств под 10% годовых:

  Закон Гудхарта

18000*10%*79/365= 29 250 руб. (390 $ или 11 310 грн.).

И, наконец, рассмотрим вариант безрегрессового факторинга. Предположим, что при отсутствии регресса объем финансирования составляет 60%, а комиссия –  52 500 руб. (700 $ или 20 300 грн.) (27% годовых). Тогда фактор покроет 60% стоимости отгруженного товара, а убыток поставщика будет существенно меньше – всего 40% от суммы поставки плюс комиссия:

20000*40%+700= 652 500 руб. (8 700 $ или 252 300 грн.).

Однако здесь и объем кредитования сократится, и процент за пользование заемными средствами будет больше:
20000*60%= 900 000 руб. (12 000 $ или 348 000 грн.) – средства, которые продавец может использовать в течение 79 дней;

12000*27%*79/365= 52 500 руб. (700 $ или 20 300 грн.) – комиссия фактора.

Заключение

Простыми словами, основной недостаток регрессивного факторинга заключается в том, что продавец рискует потерять свои средства. Тем не менее, на практике регресс применяется достаточно редко.

Специалисты факторинговых компаний работают над минимизацией рисков путем многоступенчатой проверки продавца и покупателя. Именно поэтому факторинг с регрессом менее популярен, чем безрегрессовый вид финансирования, т.к.

предполагает больший объем работ и ответственности для фактора при несущественной разнице в прибыли.

Иными словами, мониторинг деятельности контрагентов проводится не только при заключении сделки, но и в течение всего периода действия договора поставки (в случае, если договор предусматривает длительное сотрудничество). Кроме того, при возникновении сомнений в платежеспособности дебитора фактор имеет право увеличить размер комиссии или сократить объем финансирования.

Факторинг с регрессом и без регресса

Банк НФК (АО) Контакты:

Адрес: ул. Кожевническая, д. 14 115114 Москва, Телефон:(495) 787-53-37, Телефон:(495) 995-21-31, Электронная почта: factoring@factoring.ru

Адрес2: ул. Рокоссовского, д. 62, БЦ «ВолгоградСИТИ», оф. 15-21 400050 г. Волгоград, Телефон:(8442) 43-44-00, Электронная почта: dub_do@factoring.ru

Адрес3: ул.Свободы, д. 73, офис 311 394018 Россия, г. Воронеж, Телефон:(473) 228-19-78, 228-19-79, Электронная почта: sav_av@factoring.ru

Адрес4: ул. Хохрякова, 10, оф. 504-505 620014 Свердловская область, г. Екатеринбург, Телефон:(343) 310-14-55, Электронная почта: vya_va@factoring.ru

Адрес5: ул. Рабочая, д. 2а, офис 29А (3952) 486 331 г. Иркутск, Телефон:(3952) 486 331, Электронная почта: tsy_av@factoring.ru

Адрес6: ул. Декабристов, 85б, офис 409, 410 420034 г. Казань, Телефон:(843) 200-09-47, 200-10-35, Электронная почта: nas_tr@factoring.ru

Адрес7: Ленинский пр., д. 30, офис 508 236006 г. Калининград, Телефон:(4012) 53-53-87, Электронная почта: lub_aw@factoring.ru

Адрес8: ул. Красная д. 152 г. Краснодар, Телефон:(861) 226-42-52, 226-45-54, Электронная почта: fas_ds@factoring.ru

Адрес9: ул. Алексеева, д. 49, офис 6-14. 660077 г. Красноярск, Телефон:(391) 200-28-20, Электронная почта: kra_oa@factoring.ru

Адрес10: ул. Нижегородская, 24 603000 г. Нижний Новгород, Телефон:(831) 288-02-89, Электронная почта: kon_ya@factoring.ru

Адрес11: ул. Ленина, 52, офис 505 630004 г. Новосибирск, Телефон:(383) 212-06-18, 212-06-19, Электронная почта: bor_ks@factoring.ru

Адрес12: ул. Николая Островского, 59/1 614007 г. Пермь, Телефон:(342) 211-50-28, Электронная почта: ogl_en@factoring.ru

Адрес13: ул. Красноармейская, д. 200, 8 этаж, оф. 803 344000 г. Ростов-на-Дону, Телефон:(863) 263-88-30, Электронная почта: kac_ay@factoring.ru

Адрес14: пр.К.Маркса, д.201 «Б» (бизнес-крепость «Башня») 443080 г. Самара, Телефон:(846)993-61-62, 993-61- 64, 993-61-63, Электронная почта: hra_aa@factoring.ru

Адрес15: ул. Восстания, 18, офисы 405-407 191014 Санкт-Петербург, Телефон:(812) 644-40-71, Электронная почта: Ana_NN@factoring.ru

Адрес16: ул.Танкистов, д.37, оф.304, 305 410019 г. Саратов, Телефон:(8452) 57-27-63, Электронная почта: ale_ea@factoring.ru

Адрес17: ул. Крупской, д. 9, офис 727, 728, 729 450000 Республика Башкортостан, г. Уфа, Телефон:(347) 273-50-78, Электронная почта: sar_av@factoring.ru

Адрес18: ул. К. Маркса, д.38, офис 319 454091 г. Челябинск, Телефон:(351) 239-93-90, 239-93-91, 239-93-92, Электронная почта: haz_ye@factoring.ru

Читайте также:  Как прописать в муниципальную квартиру супруга без согласия соседей

Адрес19: ул. Республиканская, д.3, корпус 1, офис 404 150003 г. Ярославль, Телефон:(4852) 58-11-88, Электронная почта: kol_ee@factoring.ru

Отличия факторинга с регрессом и без регресса

Факторинг с регрессом и без – отличия и преимущества каждого инструмента

Факторинг является эффективным финансовым инструментом, позволяющим обеспечивать быстрое расширение потока средств в активе компании. Существует два типа данного уникального продукта — факторинг с регрессом, а также без него. Далее поговорим о различиях этих инструментов, их особенностях и положительных качествах каждого.

Регрессный факторинг – ключевые особенности

факторинг с регрессом

факторинг с регрессом

Данный инструмент считается более доступным и легким. Он идеален для организаций, работающих с дебиторами, которые отличаются благонадежностью и стремлением всегда исполнять собственные обязательства.

Факторинг с регрессом подразумевает финансирование счетов клиентов со стороны факторинговой компании с возможностью отсрочки выплаты.

В этом случае, когда должники не могут выполнить собственных обязательств, связанных с оплатой, то ответственность, независимо от текущих причин, в полной мере перекладывается на поставщиков.

Этот инструмент обладает определенным перечнем достоинств. Среди главных преимуществ финансового продукта этого типа можно выделить:

  • возможность получения финансовых средств непосредственно после подтверждения факта поставки товара;
  • способность быстрого покрытия кассовых разрывов;
  • повышение конкурентоспособности предприятия за счет наличия возможностей предоставления контрагентам нужных отсрочек платежей;
  • увеличение объема продаж благодаря своевременному внесению денег в общий оборотный капитал фирмы;
  • получение наиболее приятного размера комиссии в сравнении с остальными типами финансового инструмента.

Факторинг с регрессом пользуется популярностью из-за того, что риски от неплатежей покупателей возлагаются на реализаторов.

Во время факторингового обслуживания этого вида выполняются следующие работы:

  • финансируются поставки продукции;
  • проверяются возможные покупатели;
  • осуществляются операции, связанные с проведением своевременной оплаты за приобретенный товар;
  • приводится в норму дебиторская задолженность.

Факторинг без регресса – понятие

факторинг без регресса

факторинг без регресса

Данный финансовый продукт больше подойдет поставщикам:

  • планирующим работу с клиентами, находящимся в районах, которые очень удалены от места расположения компании-поставщика;
  • не имеющим возможность собственноручно управлять дебиторской задолженностью;
  • не способным проверять состояние благонадежности потенциальных контрагентов.

Факторинг без регресса подразумевает, что фактор берет на собственные плечи все риски неоплаты товаров (услуг) со стороны компаний-покупателей. Это основное отличие этого инструмента от вышеописанного.

Реализаторы получают требуемые финансовые средства независимо от текущих финансовых способностей либо неспособностей дебитора осуществить оплату.

Помимо этого, факторинговые компании занимаются всеми работами, связанными с управлением счетами и взысканием задолженности с покупателей.

Если говорить о главных положительных качествах продукта, то факторинг без регресса отличается такими особенностями:

  • возможностью получения для клиентов актуальных сведений о благонадежности собственного контрагента,
  • исключением рисков неполной либо несвоевременной оплаты поставок со стороны покупателя,
  • способностью быстрого привлечения новых покупателей, расширения ассортимента продукции, увеличения оборота и прибыли. Это становится возможным благодаря своевременному получению «живых» средств,
  • уменьшением административных расходов компании, так как не нужны сотрудники, занимающиеся управлением дебиторской задолженностью.

Подробнее о факторинге на: www.factoring.ru

Факторинг с регрессом и без регресса: что представляют собой, в чем разница + схемы

Факторинг, как и другие финансовые отношения, предполагает наличие рисков. С целью снизить последние многие факторинговые компании предлагают клиентам регрессивный факторинг.

Слово «регресс» в финансах означает обратное требование о возврате ранее уплаченной суммы.

Договор факторинга с правом регресса предусматривает право фактора (факторинговой компании или банка) при неоплате товара или услуги покупателем потребовать с поставщика возврат уже выплаченной ему суммы.

Рассмотрим, как выглядит схема работы регрессного факторинга в случае неоплаты товара покупателем:

  1. Поставщик осуществляет поставку товаров (оказывает услуги) на условиях отсрочки платежа покупателю и передает документы фактору.
  2. Фактор оплачивает часть стоимости товаров (услуг) поставщику.
  3. Покупатель сразу или на каком-либо из этапов перестает выполнять свои обязательства.
  4. Фактор имеет возможность затребовать возврат средств с покупателя или поставщика по собственному выбору.

Особенности факторинга без регресса

Факторинг без права регресса означает, что риск неоплаты товара полностью переходит на фактора. Потребовать возврата уже переведенной суммы с поставщика он не сможет. Обычно безрегрессный факторинг подразумевает меньший объем финансирования (в процентах от стоимости услуг) и более тщательный анализ покупателей фактором.

Схема работы факторинга без права регресса в случае нарушения покупателем обязательств будет следующей:

  1. Поставщик выполняет поставку товара или оказывает услуги согласно договору.
  2. Документы, подтверждающие выполнение поставщиком своих обязательств, передаются фактору.
  3. Фактор оплачивает часть стоимость поставки (60 — 70%).
  4. При отсутствии платежа фактор принимает меры по принудительному взысканию долга с покупателя.

Сравнительная таблица

Разница между факторингом с регрессом и без него очевидна. Для наглядности соберем отличия в таблице.

Параметр Тип факторинга
С регрессом Без регресса
Основные клиенты Любые клиенты, в т. ч. новые Только прошедшие проверку фактором
Размер оплаты фактором до полного погашения долга покупателем 90 — 95% 60 — 70%
Действия фактора при отсутствии своевременной оплаты Взыскивает оплату по своему выбору с покупателя или поставщика Задолженность подлежит взысканию с покупателя
Достоинства Быстрое согласование при минимуме бумаг, относительно низкие комиссии Простая схема работы, минимизация рисков поставщика
Недостатки Поставщик несет дополнительные риски в случае неоплаты поставки покупателем Ограниченное число предложений на рынке, более высокие комиссии

Как фактор снижает риски

Любой фактор заинтересован в снижении своих рисков. Это позволяет ему увеличить эффективность ведения бизнеса. Для достижения нужного эффекта банки и факторинговые компании применяют различные методы:

  • Тщательная проверка контрагентов. Скрупулезно проверяются и анализируются оба участника сделки (поставщик и покупатель).
  • Повышение комиссии. При наличии сомнений фактор может запросить за свои услуги более высокую плату, чтобы компенсировать риски.
  • Выплата средств меньшими траншами. При сомнениях по договору факторинга выплачивается только 60 — 65% от суммы поставки, в то время как при их отсутствии фактор может сразу выплатить до 90 — 95% средств.

Виды факторинга: с регрессом и без регресса

По договору факторинга ответственность за возврат денежных средств может нести только заказчик, а могут – обе стороны контракта (и поставщик, и заказчик). Условие, при котором ответственность за исполнение заказчиком уступленных денежных обязательств ложится солидарно на обе стороны контракта, называется условием регресса.

Прямых аналогов системе регрессных платежей в других видах финансирования нет, поэтому может возникать непонимание – что это такое, как работает и в каких случаях применяется.

Что такое регресс в факторинге

Факторинговое финансирование всегда предполагает трехстороннюю схему взаиморасчетов – фактор перечисляет средства исполнителю контракта (поставщику, подрядчику), а возвращает выплаченную сумму заказчик (покупатель). При этом клиентом и плательщиком факторинговой комиссии может быть как исполнитель, так и заказчик.

Подробнее – в статье «Все о сторонах факторинговой сделки»

Если заказчик по каким-то причинам не произвел платеж в установленный срок, то факторинговая компания не получила назад выплаченные средства. В таких ситуациях становится важным, указана ли в договоре факторинга возможность регресса.

Если регресс не предусмотрен, то факторинговая компания взимает просроченную задолженность только с заказчика. При наличии регресса в условиях факторингового договора финансирующая организация вправе требовать возврат как от должника (заказчика), так и от исполнителя контракта (поставщика или подрядчика) – компании, которая фактически получила средства.

Особенности факторинга без права регресса

На платформе GetFinance факторинг без регресса возможен только при финансировании поставщика или подрядчика по существующим денежным требованиям (классическая факторинговая сделка, где исполнитель контракта уступает дебиторскую задолженность по исполненному контракту или его этапу и получает финансирование). В факторинге будущих денежных требований и в факторинге для заказчиков (факторинг качества, факторинг аванса) условие регресса является обязательным.

Факторинг без регресса – это фактически продажа денежных обязательств заказчика по исполненному контракту.

Текущий кредитор (поставщик или подрядчик) уступает эти обязательства новому (факторинговой компании), взамен получает финансирование, выплачивает факторинговую комиссию, и с этого момента его участие в сделке завершается. Дальнейшие взаиморасчеты происходят между заказчиком и факторинговой компанией.

О том, как происходит оформление онлайн-финансирования – в статье «Схема выдачи бездокументарного факторинга»

Если со стороны поставщика или подрядчика условия контракта исполнены в полном объеме, а уступленные требования действительны (к примеру, они не были оплачены раньше, отсутствует двойная уступка – то есть нет мошенничества со стороны клиента), то получатель финансирования не несет никакой ответственности за добросовестное исполнение заказчиком денежных обязательств.

  • Эта схема очень удобна для поставщика, однако есть и минусы, связанные с тем, что при факторинге без права регресса факторинговая компания принимает на себя все риски невыплаты со стороны заказчика, управляет просроченной дебиторской задолженностью, самостоятельно осуществляет действия, связанные с ее взысканием:
  • ·       Не по всем сделкам факторинговые компании готовы предоставить финансирование без регресса.
  • ·       Факторинговая комиссия при финансировании без регресса всегда выше.
  • ·       Заявка на факторинг без регресса может рассматриваться дольше.
  • Особенности факторинга с правом регресса
  • При наличии в факторинговой сделке условия регресса может сложиться такая ситуация:
  • ·       заказчик в установленный срок не вернул факторинговой компании сумму финансирования, которая была перечислена поставщику (подрядчику);
  • ·       возникла просроченная задолженность перед факторинговой компанией;
  • ·       ответственность за неисполнение денежного требования в срок ложится не только на заказчика, но и на поставщика, вне зависимости от причин;
  • ·       после погашения задолженности перед факторинговой компанией поставщик будет самостоятельно взыскивать оплату с заказчика.
  • Однако не стоит считать наличие регресса при факторинге существенным минусом и отказываться от заключения договора:
Читайте также:  Коллективная жалоба на руководителя - образец 2021 года

·       Процентная ставка по факторингу с регрессом всегда ниже, чем по факторингу без регресса. Дело в том, что при факторинге без регресса поставщик за возврат средств не отвечает, все вопросы с заказчиком по оплате контракта решает факторинговая компания. Ее риски увеличиваются, а значит, растет и процентная ставка.

Подробнее – в статье «Как рассчитывается процентная ставка по факторингу»

·       Рассмотрение сделок с регрессом происходит проще и быстрее, так как к контракту и его сторонам предъявляется меньше требований.

·       При рассмотрении заявки могут быть доступны индивидуальные условия – например, если ранее контракты участников сделки успешно финансировались, то по следующим заявкам процентная ставка может быть снижена.

·       Убыток, который возникает у исполнителя контракта, если с него взыскана задолженность – это убыток не от факторинга и регресса, а от того, что заказчик не исполнил обязательства по исходному контракту. С применением факторинга или без, в чистом итоге поставщик (подрядчик) исполнил договор с заказчиком, но не получил оплату поставленного товара или выполненных работ.

Чтобы узнать условия факторингового финансирования для вашей компании, подайте заявку на сайте GetFinance или свяжитесь со специалистом по телефону 8 (800) 500 55 52

Факторинг без регресса что это простыми словами

Блог Статьи Что такое факторинг с регрессом?

20.05.2021

О факторинге с регрессом и без простыми словами

Сегодня владелец интернет-магазина — самый многозадачный человек в мире. Ему приходится решать много задач параллельно, а часто ещё и одновременно.

Чаще всего проблемы имеют финансовый характер, например:

  • нехватка оборотных средств;
  • кассовые разрывы;
  • внезапные изменения в договоре и так далее.

Чтобы максимально обезопасить себя от финансовых проблем, советуем рассмотреть такой инструмент как факторинг с регрессом или без.

Что такое факторинг с регрессом?

Факторинг является комплексной финансовой услугой, востребованной компаниями, ведущими торговую деятельность на условиях отсрочки платежа.

В чем суть факторинга

Обычно поставщик товара отгружает продукцию, а деньги получает только после реализации партии конечному покупателю.

И тут поставщика подстерегают опасности: недобросовестные контрагенты, задержки платежа, из-за которых теряется возможность закупки или производства следующей партии товара.

Случаются и кассовые разрывы, когда нет денежных средств даже на оплату текущих расходов компании до момента закрытия дебитором своей задолженности.

Как получить финансирование? Есть несколько путей:

  • попросить в долг у знакомых и друзей;
  • взять кредит в банке или в другой финансовой организации;
  • незаконные и высокорискованные способы (о них говорить не будем).

Если такой случай возник разово, то можно найти нужную сумму через близких и приятелей. Но постоплатная схема предполагает частые задержки платежей, особенно при увеличении числа покупателей и росте объёма продаж. Поэтому друзья вам помочь не смогут.

Цивилизованным бизнес-решением будет обращение в финансовую организацию. Обладателям безупречной кредитной истории, гигантского товарооборота и хороших финансовых показателей банк  с радостью одобрит кредит или кредитную линию на хороших условиях. Но что делать небольшим или начинающим компаниям, у которых заказы и клиенты есть, а оборотных средств не хватает?

В такой ситуации использование возможностей факторинговой компании (фактора) будет наиболее взвешенным решением.

Факторинг с регрессом и без регресса. Какой услугой воспользоваться?

Различают регрессный и безрегрессный факторинг. Регрессный популярнее, так как дешевле. Схема с регрессом означает возврат права требования от дебитора к клиенту, если дебитор не погасил задолженность в рамках льготного периода, установленного в договоре.

Предоставление финансовой услуги без регресса означает, что все риски по неоплате товара покупателем, который является дебитором, несёт факторинговая компания, а не поставщик. Повышенные риски невозврата денежных средств фактор включает в процентную ставку.

При постоянной работе с системой постоплаты компании резонно открыть факторинговую линию. По сути, это аналог кредитной линии (лимита) в банке, только проще и удобнее в использовании.

Факторинговые компании (особенно те, которые предоставляют услугу факторинга с регрессом) охотно открывают возобновляемые лимиты, когда видят реальный поток заказов, их характер и динамику.

Рекомендуем обратить внимание на компании, оказывающие пакетные, комплексные услуги финансирования с использованием IT-технологий.

  • После интеграции в систему заказов партнёра фактор проанализирует риски, увидит болевые точки и помогут их устранить.
  • Услуга факторинга без надёжных и проверенных дебиторов весьма рискованна, а если применять безрегрессный вид, то ещё и дорогая.
  •  Регрессный факторинг будет отличным помощником при таких задачах:
  • масштабирование бизнеса;
  • развитие географии поставок;
  • открытие новых направлений;
  • расширение ассортимента;
  • борьба за лояльность клиента.

Предлагаем небольшую сравнительную таблицу, чтобы вам было проще понять разницу между факторингом с регрессом и без:

С регрессом Без регресса
Для кого выгоден? Компаниям, которые желают обезопасить сделки по низкой стоимости и без сложностей с финансированием Быстро растущим компаниям, которые уверены в росте выручки и согласны на большие объемы финансирования
Плюсы Быстрое оформление, нет залога, отсутствует проверка покупателей Риск неоплаты дебиторской задолженности лежит на факторе
Минусы Риск неуплаты дебиторской задолженности лежит на поставщике Долгое оформление, связанное с проверкой покупателей. Требуется залог
Средняя ставка по рынку 10% 17%
Средняя доля финансирования сделки 70% 90%

Какие преимущества дает факторинг бизнесу?

Представим несколько типичных ситуаций в области финансов, с которыми сталкиваются представители e-commerce и традиционной розницы.

Большой контракт. Компания празднует подписание крупного договора с отсрочкой платежа на шесть месяцев. Объём отгрузки составляет половину от объёма товара, который отгружается всем клиентам.

Даже если компании хватит финансовых и менеджерских ресурсов для осуществления поставок в оговоренные сроки, то финансов на набор дополнительного персонала, оплаты услуг третьих лиц и даже заработной платы в установленные сроки может не оказаться.

Факторинг позволит оперативно пополнить оборотные средства.

Новый контрагент. Вашими услугами хочет воспользоваться молодая компания, не имеющая солидного бэкграунда на рынке. Клиент запрашивает отсрочку платежа на первую поставку, так как сам получит оплату за ваш товар после его продажи конечному покупателю.

Финансовый отдел возражает против сделки, так как предвидит кассовый разрыв в бюджете движения денежных средств, да и у службы безопасности есть право не доверять контрагенту. Можно отказаться от сотрудничества и потерять прибыль. Но выгоднее будет заключить договор с факторинговой компанией и нивелировать появление кассовых разрывов, потерю финансов.

Подключение факторинговой компании в цепочку поставщик-клиент увеличит прозрачность сделки и снизит риски.

Сезонный или ситуативный всплеск. Под влиянием непредвиденных обстоятельств спрос на товар вырос, а свободных средств на закупку партии нет. В подобных кейсах самая высокая маржинальность — нельзя терять ни дня.

Обращение в банк сведёт на нет смысл оперативной покупки, да и процентная ставка может оказаться невыгодной.

Чтобы такой случай не привел к упущенной прибыли, нужно подключиться к сервисам компаний, которые смогут профинансировать приобретение партии по схеме факторинга с регрессом.

Факторинг поможет развиваться вашим дебиторам, отстроит вас от конкурентов, сформирует имидж партнёрской компании. Сейчас, в эпоху бирюзовых стратегий, это эффективная тактика.

Черты идеального фактора

Дело за малым — определить критерии для отбора финансового партнёра, лучшего по стоимости и качеству клиентского сервиса. Такого, который учитывал бы нюансы и особенности ваших бизнес-процессов. Обращайте внимание не только на размер комиссии, а еще и на:

  • опыт работы с компаниями вашей направленности;
  • репутацию на рынке;
  • технологичность решений;
  • качество сервисной поддержки;
  • сроки, размер ставок и объём финансирования.

Современный факторинг с регрессом от проверенной финтех-компании ─ это ваш финансовый сервис для выполнения стратегических задач по росту бизнеса.

Простота использования финансовых сервисов для бизнеса скоро сравнится с розничной скоростью и лаконичностью.

Возможно, что вопросы подключения факторинга, платежей и перечислений между сторонами договора будут решаться в один клик. Инвестиции ─ основной инструмент роста.

Сплит IT и финансов позволит вашему бизнесу расти в разы быстрее, развивая арифметическую прогрессию и переходя в геометрическую.

Узнайте, как получить заем быстро и просто

Нажимая на кнопку «Отправить заявку», вы разрешаете обработку, хранение и другие операции с персональными данными

Поделитесь этим материалом:

Leave a Comment

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *